程智鵬詩曰：

百年獨孤在耳邊，又見高利滋謊言。

細探往史知變故，洞明油幣患為錢。

近期，在中國加強了數字貨幣監管的力度之際，委內瑞拉政府也加強了對數字貨幣的監管。按照委內瑞拉政府設定銀行匯款新規，該國比特幣用戶或將面臨更嚴格的約束。委內瑞拉政府之所以會下這樣一道命令，是為了政府新發行的數字貨幣“石油幣”掃清道路。

委內瑞拉政府為什么要發行石油幣?現在面臨著怎樣的困境?我們應該怎樣看這個事件?

委內瑞拉為什么要發行“石油幣”?

委內瑞拉位于南美洲，與巴西交界，人口3150萬(2016年)。委內瑞拉是世界上重要的石油生產國和出口國。世界主要的產油國之一。石油產業是其經濟命脈，該項所得占委內瑞拉出口收入的約80%。

2015年以來，委內瑞拉爆發了嚴重的經濟危機。這次經濟危機幾乎讓委內瑞拉進入一個萬劫不復的境地。

自2015年起，委內瑞拉已經連續四年登頂“全球痛苦指數”排名表，且遠遠高于第二名波士尼亞。今年6月，Gallup發布了《2018全球法律和秩序報告》，委內瑞拉連續兩年被評為世界上生活最危險的國家，甚至超過阿富汗、敘利亞、伊拉克、蘇丹這些戰爭頻發的國家!

國際貨幣基金組織2018年7月底(IMF)發布了一個預測報告。2018年，委內瑞拉通貨膨脹率將達到1000000%。這個水平相當于一戰后的德國，2008年左右的津巴布韋。而且如果成為現實，估計會是一個刷新歷史的通脹記錄——一萬倍的通脹水平!

從一些具體的數據來看：

一塊肥皂價格為3500000博利瓦，約等于0.53美金(3.64元人民幣)。

一千克瘦肉價格為500000博利瓦，約等于1.45美元(9.93元人民幣)

一袋意面=2500000博利瓦，約等于0.38美元(2.6元人民幣)

一小包大米價格為2500000博利瓦，約等于0.38美金(2.6元人民幣)

1千克胡蘿卜價格為3000000博利瓦，約等于0.46美金(3.15元人民幣)

1千克奶酪價格為7500000博利瓦，約等于1.14美金(7.82元人民幣)

一整只雞價格為14600000博利瓦，約等于2.22美金(15.2元人民幣)

尤其具有戲劇性的是，同樣是紙，

一卷衛生紙價格為2600000博利瓦，約等于0.39美金(2.67元人民幣)

一小包衛生巾價格為3500000博利瓦，約等于0.53美金(3.64元人民幣)

小包紙尿褲價格為8000000博利瓦，約等于1.2美金(8.22元人民幣)

上次一次廁所都是用了幾萬塊的既視感!要說直接用這鈔票來上廁所比用衛生紙還劃算，可這鈔票的紙還不能代替紙尿褲和衛生巾。

博利瓦的紙鈔和能購買到的商品放在一起的對比圖

委內瑞拉大部分城市24小時停電，一個月供應一次自來水。80%以上的藥品和醫療用品緊缺，醫院臟亂得像垃圾場。超市商場的貨架空空蕩蕩，垃圾箱的殘羹冷炙、鴿子、野貓成為居民的“食物”。2017年委內瑞拉人平均體重下降了11公斤。

為一塊面包殺人這種情況也常有發生，兇殺搶劫的案件頻發卻無可制止。

為緩解這樣的局面，委內瑞拉政府才發行了石油幣。

早在2018年1月5日，委內瑞拉總統馬杜羅在電視講話中表示他已下令將發行首批1億個數字加密貨幣“石油幣”。每個石油幣都有委內瑞拉的1桶原油作為實物抵押。“石油幣”的首次發行將由虛擬貨幣交易所承擔。2月21日，委內瑞拉官方發行了加密貨幣“石油幣”，發售首日就完成了7.35億美元的融資，石油幣發行的規模是1億個代幣，總價值超過60億美元。 2018年8月17日晚，馬杜羅宣布，石油幣今后將作為該國的國際記賬單位，一個石油幣將等于3600主權博利瓦(石油幣為其國際記賬單位，參考價1個等于60美元)。

之所以要用石油幣替代原本的法幣，主要原因在于，委內瑞拉的法幣博利瓦已經嚴重透支，民眾難以信任。在委內瑞拉的法幣已經失去信用，國內國際均不認可的背景下，急需一種新型的、可控的貨幣取代它。發行石油幣可以募集資金緩解政府燃眉之急。

那石油幣是否能被認可呢?它現在面臨著怎樣的困境?

從現實來說，根據目前一些海外媒體對委內瑞拉當地民眾的采訪，委內瑞拉受采訪的人介紹了當地部分民眾對石油幣的態度。一部分民眾選擇用少部分的資金去購買石油幣，這還是出于政治上的考慮。而大部分民眾事實上對于石油幣都是持懷疑態度的。而另一個原因是一部分委內瑞拉民眾購買不起石油幣。

一部分委內瑞拉民眾選擇用比特幣來保護自己的財產免受貶值。而在今年年初，委內瑞拉政府就開始對于委內瑞拉比特幣挖礦的行為進行了嚴厲打擊。近期，對于比特幣的交易也展開了打壓。

在委內瑞拉政府的一封“致所有銀行機構”的信中，政府已下令所有國內銀行須披露所有從境外獲得服務的公民的IP地址、財務細節、交易金額和地點。按照委內瑞拉政府設定銀行匯款新規，該國比特幣用戶或將面臨更嚴格的約束。

本國的老百姓都不信任石油幣是一方面的問題，而石油幣本身的價值也成為業界重點關注的對象。

本來，石油幣最有底氣的一個價值宣傳，是石油幣和委內瑞拉的石油掛鉤，但是這里需要注意一個非常關鍵的細節。

在石油幣的白皮書中明確表示，石油幣只是與油價掛鉤。這一關系具體體現于公式：石油幣折算價=石油價格×石油幣交易所價格×(1-貼現率)

如果你拿著石油幣要去委內瑞拉買石油怎么辦呢?

據路透社的報道，委內瑞拉一個據稱產油量高達50億桶的小鎮Atapirire 的居民表示，并沒有看到政府開采石油，也沒有信心自己的小鎮能夠真如馬杜羅之前所說的那樣“在這次金融革命中占領前排”。事實上，委內瑞拉的石油幾乎無從發掘。

想要石油?自個兒挖去。

委內瑞拉雖然有石油，但是石油還沒有開采。如果把開采和煉化的成本在內，會大過石油本身的售價。

此前，委內瑞拉總統馬杜羅已下令委內瑞拉每個銀行必須采納石油幣，并且與新貨幣主權玻利瓦爾完全互換。但政府方面的聲明自相矛盾。總統馬杜羅說，石油幣已經籌集了33億美元，正被用來支付進口商品。但參與該項目的內閣成員則表示，石油幣背后的技術仍在發展中。另外，政府監督石油幣的機構The Superintendence of Cryptoassets沒有實體，官網也無法運行。

這個畫面是極度諷刺的，要說一個要上交易所的空氣幣項目，或許都會把自己的官網做得很漂亮，而這一個國家級的項目監督機構居然官網無法運行，實在讓人哭笑不得。

在這樣的信用背景下，美國總統特朗普率先禁止美國國民、機構使用委內瑞拉政府發行的一切數字貨幣交易。道理也非常簡單，連他本國國民都不信任的一個數字貨幣，怎么能夠指望其他國家能夠信任?

目前石油幣無法得到本國國民的信任，也無法得到世界的信任，這是它目前遇到的最大的困難。

為什么這個石油儲備世界排名第一的國家會變成這個樣子?

為什么發行了和石油錨定的石油幣，依然無法被人們所信任?

讓我們說一說委內瑞拉的歷史吧。

1958年1月，一場軍事政變推翻了委內瑞拉前總統佩雷斯·希門尼斯的獨裁統治。新的西方民主制度雖然建立起來了，但是由于缺乏西方國家民主政治基礎，各個政黨之間博弈謀求私利而得不到民眾的信任。而民眾自己卻把高福利式的日子當成了“民主”。

時間輾轉到了1992年，當時正值東歐劇變，蘇聯解體等國際環境劇變的時期。當時還是軍人的查韋斯，發起了一場軍事政變，這次政變雖然沒有成功，但查韋斯的名聲大振。

此后，查韋斯在政治上詆毀對手，一面迎合民眾，稱平民百姓的利益和權力最重要，做出了一個民粹主義者的姿態。并且以高福利的許諾，喚起了民眾對天堂生活的向往。這讓他最終登上了總統的寶座。

由于查韋斯許下了高福利，為了作秀，甚至在貧民窟修建別墅。因此也獲得了更多的支持。然而，查韋斯此后做了一系列影響深遠的動作。

首先征收企業歸國有，導致經營效率低下不算，讓更多私營企業不敢投資興建，而外資更是敬而遠之。得政府稅收大幅減少，損失巨大。查韋斯為了挽回損失，就通過外匯管制固定博利瓦對美元匯率，結果美元一貶值，委內瑞拉人自己就開始在黑市賺取利差，貨幣市場十分紊亂。而最要命的是商品價格管制，民眾生產經營發展經濟的那份熱情和希望也徹底喪失。

要說查韋斯這一通胡來，而且還搞高福利，是怎么能撐那么多年的?原因在于委內瑞拉豐富的石油儲量是世界第一。那么多年，全靠賣石油撐的。但是說到委內瑞拉的石油，我們有一些細節需要知道。

雖然石油儲量堪比沙特，委內瑞拉的石油種類卻頗為尷尬。與易開采、易煉化的輕質石油相比，委內瑞拉產油的大頭是重質石油(密度大、黏度高)。重油也分一般重和特別重，而委內瑞拉的石油之重，達到了世界上絕大多數國家都無法煉化的程度。

委內瑞拉向美國出口重油，需要美國幫忙煉化重油，同時從美國進口輕油，否則無法滿足國內對石油的需求。然而，即便委內瑞拉對美國百般依賴，查韋斯卻是人所共知的“反美斗士”，馬杜羅更是將美國欽定為委內瑞拉一切災禍的罪魁禍首。

這樣的姿態，特朗普上臺以后一翻臉，為什么委內瑞拉會那么慘，就一目了然了。

2013年，查韋斯去世，委內瑞拉政府為他豎起了巨大的雕像。逝者已矣，無法顧及身后洪水滔天。而隨著國際油價格大跌，委內瑞拉的危機也就開始大爆發了。

我們回看這段歷史以后，對于委內瑞拉的石油幣為什么會得不到認可心里有一些總結。貨幣，是一個信用體系，之所以有信用體系，是因為有信用背書。我們看比特幣，比特幣的信用背書，就在于礦工本身認為它有價值，而從功能上能滿足點對點的支付職能。

主權貨幣代表一個國家的信用。而委內瑞拉自己國家的信用系統被破壞了。一個私營企業無法發展，外匯被管制，經濟沒有活力的國家，如何能夠取信于人?

委內瑞拉如果想要挽回自己的命運，不是靠宣傳石油幣，而是必須從經濟發展的改革本身做起。給民眾機會，也給世界機會，能夠通過市場協作，讓經濟有起色，讓未來有希望。這些事情如果沒有具體的落地，發什么幣都沒有用。

許多國家都希望發行數字貨幣，而委內瑞拉這次其實做了一個很好的教材。即使你有世界第一儲量的石油作為背書，依然無法發行一套被大家所認可的數字貨幣。

因為貨幣不是實物的標單，貨幣是一套信用體系。